Fondée par d'anciens ingénieurs de la Silicon Valley, basée au Royaume-Uni Banque Griffin, une plateforme de banque en tant que service alimentée par API vient d'obtenir une licence bancaire, environ un an après le début du processus de candidature. Cela signifie qu’elle a reçu le feu vert des régulateurs des services financiers britanniques, la Prudential Regulatory Authority (PRA) et la Financial Conduct Authority (FCA), pour sortir de la « mobilisation » et se lancer en tant que banque pleinement opérationnelle.
Cette décision contraste fortement avec Revolut, la fintech la plus précieuse du Royaume-Uni, qui, bien qu'elle ait déclaré à plusieurs reprises ses intentions sur une période de trois ans, n'a pas encore obtenu de licence bancaire. (Revolut peut certainement se consoler en sachant que, de 2013 à 2019, seules 28 % des entreprises ont atteint le stade de la candidature, selon la PRA et la FCA.)
Griffin affirme offrir désormais une plate-forme complète permettant aux sociétés de technologie financière de fournir des solutions bancaires, de paiement et de gestion de patrimoine, grâce à une conformité automatisée et à un grand livre intégré. En fait, Griffin est moins susceptible de proposer des comptes bancaires directement aux consommateurs, mais plutôt à d'autres entreprises qui doivent proposer des solutions financières intégrées, telles que des comptes d'épargne, des comptes séquestres et des comptes d'argent client.
Les fondateurs David Jarvis et Allen Rohner ont beaucoup d’expérience à apporter. Jarvis a été l'un des premiers ingénieurs chez Standard Treasury (acquis par la Silicon Valley Bank en 2015), après quoi il a rejoint Airbnb, travaillant dans les infrastructures. Rohner a fondé la startup de logiciels CircleCI. Avec Jarvis, il est l'auteur de Apprentissage ClojureScript un livre d'introduction au langage ClojureScript, que Griffin utilise pour construire ses systèmes.
Ils soutiennent qu’il est important que ce que propose Griffin soit un produit profondément axé sur la technologie. Historiquement, le monde bancaire britannique n'a pas été un secteur particulièrement favorable à la technologie, mais tout a changé il y a quelques années lorsque les normes bancaires ont été adoptées. Banque ouverte Elles ont pris le pas sur l’industrie ultra-traditionnelle, conduisant au lancement de nombreuses néobanques telles que Starling, Monzo, Tide et d’autres.
Mais maintenant que les sociétés de technologie financière sont devenues plus matures, ces sociétés et d'autres types d'entreprises se tournent vers ce que l'on appelle la « finance intégrée ». Les avantages de l’intégration de produits financiers dans les services existants deviennent plus évidents. Ils augmentent la valeur à vie du client en regroupant les fonctionnalités au même endroit. Ils réduisent la fuite des clients pour la même raison et créent de nouvelles sources de revenus pour les entreprises qui n’offraient pas auparavant de produits financiers.
L'année dernière, les services bancaires en tant que service devaient croître de 15 % chaque année aux États-Unis, soit apprécié à près de 66 milliards de dollars d'ici 2030. Entre autres sociétés, l'année dernière en Amérique du Nord, Treasury Prime a levé une série C de 40 millions de dollars, Synctera a levé 15 millions de dollars et Omnio a levé 9,8 millions de dollars. Parmi les autres entreprises qui sautent dans le train des services bancaires en tant que service figurent M2P (Inde), Pomelo (Argentine), Cross River (États-Unis) et Solaris (Allemagne), pour n'en nommer que quelques-unes.
Commentant la prochaine étape de croissance de Griffin, le co-fondateur David Jarvis a déclaré que les clients de Griffin pourront mettre en commun leurs fonds dans leur « propre banque » plutôt que dans des banques plus grandes, dont beaucoup ont cessé d'offrir ce type de services. Et il affirme que l’avantage de la finance intégrée et du BaaS ne réside pas dans le fait que les consommateurs « se retrouvent avec 50 cartes bancaires ».
« Nous exploitons les éléments de la finance intégrée qui sont en synergie avec notre thèse. Nous travaillerons avec une société de financement des salaires qui a déjà une relation avec l'employé car celui-ci accède au salaire perçu. Et ils veulent créer, disons, des comptes d'épargne intégrés. Par conséquent, ils tirent parti d’une relation financière existante pour regrouper des services financiers supplémentaires de manière intégrée. CA a du sens. Voulons-nous aider les gens à émettre des cartes pour leur marque ? Non."
Il affirme qu’il existe un « mélange historique entre les fournisseurs de systèmes bancaires de base et les fournisseurs de services bancaires », ce qui signifie que BaaS se mélange avec d’autres sociétés.
« Lorsque les gens parlent de la banque en tant que service, ils ont tendance à confondre la vraie banque avec de nombreux services non bancaires encore admissibles, où « ça ressemble à une banque, ça sent la banque ». Mais ce n’est pas le cas. C’est un espace où, du coup, il est important d’avoir une licence bancaire par rapport à une néobanque qui n’est pas une vraie banque. Parce que nous pouvons permettre au client imbriqué de gagner des intérêts sur ses fonds.
Il indique également qu'en plus des entreprises réglementées par la FCA, il existe un vaste réseau d'entreprises qui ne sont pas réglementées par la même entité mais qui disposent d'une forme de régulateur ou d'organisme directeur qui les oblige à détenir de l'argent sur un compte d'argent de réclamation : « Donc les financiers, les avocats, une grande partie du secteur immobilier… tous ceux qui font quelque chose dans la location gérée, tous ceux qui font quelque chose avec les cautions locatives. Tout cela doit être déposé sur des comptes bancaires spécialement identifiés.
L'objectif de Griffin, dit-il, est de capter autant que possible cette activité.
Les investisseurs parient qu'elle atteindra ses objectifs. Après avoir levé 28,1 millions de dollars, Griffin vient de lever 24 millions de dollars supplémentaires (19 millions de livres sterling) dans le cadre d'un tour de table élargi de série A dirigé par MassMutual Ventures, NordicNinja et Breega, avec la participation des investisseurs existants Notion Capital et EQT Ventures. En juin de l'année dernière, Griffin a levé 13,5 millions de dollars lors d'un tour de table de série A dirigé par MassMutual Ventures. L'équipe a levé environ 52 millions de dollars depuis sa création en 2017.
