Il n’est pas facile d’amener les investisseurs en capital-risque à investir dans une startup en phase de démarrage après une pandémie. D’autant plus si vous créez une startup B2C. Et si vous êtes fondateur, préparez-vous à un effort ardu car, en Europe, le femme d'affaires n’a reçu que 0,9% du capital d’investissement 2022.
Ce qui est difficile à comprendre en tant que fondateur, c'est que le spécialiste du capital risque Ils prospèrent grâce au risque, mais sont prudents en cas de crise. Ainsi, avec des événements mondiaux comme la guerre en Ukraine, les krachs boursiers et l’inflation qui jettent une ombre, ils ont tendance à s’en tenir à ce qui leur est familier : généralement, des hommes B2B fondateurs d’entreprises établies et en phase de développement.
Mais lever des capitaux avant la fin de l’année ne doit pas être un rêve irréaliste. Il existe de nombreux investisseurs providentiels qui sont souvent plus confiants que la moyenne des investisseurs en capital-risque.. Ils ont suivi ce processus et créé eux-mêmes des entreprises, ils ont déjà été témoins de marchés fluctuants et de crises, et ils savent par expérience que c'est le moment idéal pour investir dans entreprises en démarrage.
Voici quelques conseils pour lever un tour de table substantiel sans capital-risque en vous concentrant uniquement sur les investisseurs providentiels.
Outils et ressources nécessaires
Au-delà du capital, les investisseurs providentiels apportent souvent leur expérience, leurs réseaux et leur soutien moral. Mais ils ne se cacheront pas à la vue de tous si vous ne disposez pas du bon ensemble d’outils. Avant de commencer, assurez-vous d'avoir aligné les éléments suivants :
- Abonnement LinkedIn : Oui, $79.99 par mois, ça coûte cher. Mais avec un accès illimité aux messages à toute personne ressemblant à un investisseur potentiel sur LinkedIn, le package LinkedIn Sales Navigator Core est un incontournable pour une collecte de fonds providentielle réussie.
- Abonnement Crunchbase : Totalement nécessaire aussi. C'est le premier port à aider à trouver des investisseurs dans des entreprises similaires à la vôtre.
- Un bon CRM : Par exemple, si vous utilisez Notion, vous ne pourrez plus vous en passer. Lorsque vous parlez à plus de 500 investisseurs, vous avez besoin d’un moyen de suivre les conversations, les bizarreries et préférences des investisseurs, ainsi que les progrès. Le structurer en vue Kanban, selon l’étape de la conversation, facilite le travail.
- Propagande forte : Tenez-vous en à deux ou trois phrases maximum, avec des liens vers des articles publiés sur l'entreprise, si disponibles. Le message doit être simple, permettant aux investisseurs potentiels de comprendre facilement ce que fait l'entreprise et ce que le fondateur cherche à leur offrir : une opportunité d'investissement.
- Une présentation de test : Les gens devraient s'enthousiasmer pour l'affaire en décrivant les principaux arguments de vente (généralement la taille de l'opportunité, les principaux avantages du produit, l'équipe et les sponsors existants) sans tout dévoiler. L’objectif clé ici est de vous appeler. Cinq pages maximum.
- Présentation plus longue : nous cherchons ici à creuser plus profondément : il existe une tonne de contenu intéressant disponible sur les plateformes de soumission.
- Un avocat avec une orientation pratique : Des termes et conditions aux obligations convertibles en passant par les souscriptions anticipées, jusqu'aux pactes d'investissement et d'actionnaires, de nombreux documents doivent pouvoir être produits rapidement lorsque la levée de fonds s'accélère. Un avocat à l’esprit pratique peut contribuer à rendre ce processus beaucoup plus confortable et efficace, et il est souvent également un bon communicateur.
Pour l’instant, nous devons simplement nous assurer que nous disposons de ces ressources. Ils vous permettront de maximiser le réseau et de remplir le portefeuille.
Connaître les objectifs : c'est un jeu de chiffres
Lorsque vous pensez savoir combien d’investisseurs en capital-risque vous devez contacter avant de bloquer leurs fonds, dans le cas des investisseurs providentiels, multipliez ce nombre par dix.
Il faut généralement environ 50 entretiens pour lever des fonds auprès d’investisseurs en capital-risque, car ils se spécialisent dans des secteurs spécifiques et leurs intérêts sont plus évidents. Les fondateurs peuvent adresser leurs propositions aux bons investisseurs en capital-risque, économisant ainsi du temps et des efforts. Cependant, les investisseurs providentiels ont un large éventail d’intérêts et d’expériences. Cela signifie que les fondateurs doivent contacter et rencontrer de nombreux investisseurs providentiels différents pour trouver la personne idéale.
Malgré les nombreux e-mails, appels Zoom et cafés-rencontres nécessaires pour lever des fonds auprès des investisseurs providentiels, une richesse d'expérience et de connaissances revient toujours. Les investisseurs providentiels sont souvent passionnés par l’idée d’aider les startups à réussir, en fournissant aux fondateurs un soutien inestimable en plus du capital.
Remplissez votre portfolio avant de commencer à diffuser
C’est là que le texte de présentation de deux ou trois phrases entre en jeu. Envoyez des e-mails à vos amis et anciens collègues pour leur demander s'ils pensent à d'autres personnes qui pourraient trouver l'analyse de rentabilisation intéressante et si elles seraient prêtes à partager la proposition. Cette tactique peut aider à multiplier le réseau en quelques secondes. Il devrait être aussi facile que possible pour eux d'aider ; Le plus grand atout est d’inclure une propagande inspirante, concise et facile à transmettre.
À mesure que les membres de vos amis et de vos réseaux familiaux commencent à manifester leur intérêt, ils pourraient être surpris des tendances découvertes en fonction de leurs domaines et de leurs professions.
Aucune réponse ne veut pas dire non. (Cependant, le silence après trois messages suffit généralement.) On demande aux gens de leur temps et de leur argent, donc le respect et la persévérance avec respect, gentillesse et charme sont essentiels.
LinkedIn aide à déduire qui pourrait être une personne fortunée (HNWI) à partir de son expérience et de son titre. Toute personne possédant un diplôme de niveau C dans une entreprise en croissance est généralement un bon pari. Pour évaluer qui investit activement, recherchez les investisseurs qui sont identifiés dans d’autres fondateurs ou annonces de transactions, ainsi que dans leurs publications, abonnés et actions.
Les publicités Sifted Round (entre autres similaires) peuvent également aider. Ces canaux supplémentaires sont utilisés pour découvrir des pistes intéressantes et atteindre tous les nouveaux concurrents qui apparaissent en cours de route. Si l'avance est froide, elle est testée auprès d'investisseurs qui ont exprimé leur passion pour des sociétés similaires à celle présentée. Les paris des investisseurs et des fondateurs sur Crunchbase sont affichés.
Trouver d'autres points de contact
Il n'est pas nécessaire d'emprunter la voie conventionnelle et d'utiliser des plateformes comme AngelList. Au lieu de cela, ils peuvent être acheminés via ceux qui sont en contact régulier avec les investisseurs (par exemple, les avocats, les banquiers et les dirigeants de family offices). Ces personnes sont de bons « communicateurs » car elles peuvent entrer en contact avec des investisseurs providentiels potentiels et aimeront généralement pouvoir présenter de bonnes affaires à leurs contacts investisseurs. Ils ne sont peut-être pas en mesure de fournir eux-mêmes les fonds, mais la nature de leur activité donne à un groupe de concurrents les moyens et l’intérêt d’investir.
Les investisseurs providentiels peuvent également apporter leur contribution. Par exemple, un investisseur providentiel qui croit en sa vision peut amener à ses côtés un groupe supplémentaire d’investisseurs dans un syndicat.
C'est là qu'un bon CRM comme Notion entre en jeu. Vous avez besoin d’un moyen simple de tout suivre, depuis les notes de réunion jusqu’aux interlocuteurs présentés aux investisseurs.
Clôturez rapidement avec des faits réels
L'avantage de lever des fonds avec un VC à la barre est qu'il fournit sa liste de conditions standard, qu'elle est négociée par le fondateur, puis présentée à tous ceux qui rejoignent le cycle comme conditions verrouillées. Mais avec les anges, vous devez être prêt à articuler les termes, avant d’avoir une idée claire du tour à suivre.
Vous devez diriger en toute confiance une liste de termes et conditions ; Dans le cas contraire, une partie plus importante de l’entreprise que prévu initialement pourrait être cédée. Il est essentiel de définir à l’avance et sans crainte le montant de l’investissement, la valorisation, les options et autres conditions. Cela peut façonner les futurs cycles d’investissement, qui rejoint le conseil d’administration, et même les opportunités de sortie.
Il s’agit de maintenir l’élan. En obtenant le oui de 10 investisseurs en janvier mais en ne fermant la transaction qu'en juin, vous pouvez en perdre la moitié en cours de route. Un oui ou un non doit être obtenu rapidement. Évitez de passer plus de trois ou quatre semaines à parler à des investisseurs providentiels et fixez la première clôture lorsque vous êtes entre 25 % et 30 % du tour complet engagé. Ne retardez pas la clôture pour attendre l’engagement d’un investisseur. Même si c'est un gros problème.
Naviguer dans la dernière ligne droite est la partie la plus difficile de l’obtention d’un prix providentiel, et même après avoir pris un engagement ferme, certains investisseurs providentiels peuvent se retirer de manière inattendue. Par conséquent, il est essentiel de rester actif dans cet entonnoir de nouveaux investisseurs et de continuer à avancer vers la ligne d’arrivée. L’importance de la persévérance dans ce jeu est essentielle.
Dans l’ensemble, lever une ronde substantielle avec des anges est tout à fait réalisable avec les bonnes stratégies et tactiques ; Vous bénéficierez également des avantages du réseau que vous formez, de l’expérience et des idées facilement accessibles.
