Sechs klimatechnische Trends, auf die Sie 2023 achten sollten

Da sich das Jahr 2022 im Rückzug befindet, machen Anleger keinen Hehl daraus, dass sie nach sicheren Anlagen suchen. In einem angespannten Markt und höheren Zinssätzen ist das nicht überraschend, aber was Anleger dazu bringen kann, sich zu wundern, ist, wo ihrer Meinung nach diese hochwertigen Anlagen zu finden sind. Zunehmend in der Klimatechnik.

Der Sektor hatte ein verrücktes Jahr 2021, und obwohl 2022 diese Höhen möglicherweise nicht überschreitet, hatte er überhaupt kein schlechtes Jahr. Bis zum Datum, Laut PitchBook-Daten haben VC-Investoren 24.900 Milliarden US-Dollar in Klimatechnologie-Startups gesteckt, gegenüber 31.900 Milliarden US-Dollar im Jahr 2021. Während viele Beobachter glauben, dass 2021 ein Ausreißer war, könnte der diesjährige Rückgang angesichts des Potenzials des Sektors ungewöhnlicher sein. PitchBook erwartet, dass die Klimatechnologie innerhalb von fünf Jahren ein 1,4-Billionen-Dollar-Markt sein wird.

So sehr VCs gerne sagen, dass ihre Investitionsentscheidungen von politischen und geopolitischen Ereignissen unbeeinflusst bleiben, dürfte der Dealflow im nächsten Jahr genau dadurch angekurbelt werden.

Die Trends, die sich in diesem Jahr durchgesetzt haben, werden den Markt nachhaltig prägen. Das Jahr begann mit der Entscheidung Russlands, in die Ukraine einzumarschieren, und nahm in diesem Sommer mit der Verabschiedung des Inflation Reduction Act (IRA) eine unwahrscheinliche, aber willkommene Wendung. Zusammen haben diese beiden Entwicklungen mehr als alle anderen dazu beigetragen, die aktuelle Landschaft der Klimatechnologie zu formen.

Nun, da immer mehr Anleger in die Welt des Klimas eintauchen wollen, werfen wir einen Blick darauf, wo sie ihr Geld wahrscheinlich einsetzen werden.

Software zur Bereitstellung und Verwaltung erneuerbarer Energien

Die russische Invasion in der Ukraine führte dazu, dass viele Länder das Öl und Gas des Aggressors mit einem Embargo belegten. Es veranlasste sie auch, nach Alternativen zu suchen. Obwohl erneuerbare Energien diese Art von Nachfrage nicht in wenigen Monaten ersetzen können, haben selbst auferlegte Engpässe viele Volkswirtschaften dazu veranlasst, ihre Abhängigkeit von fossilen Brennstoffen zu überdenken. Dies wiederum hat zu einem großen Interesse an Wind- und Solarenergie und, was noch wichtiger ist, an großen Batterien geführt, um sicherzustellen, dass diese intermittierenden Quellen kontinuierlich und stabil Strom in das Netz einspeisen können.

Die IRA hat die starke Position der Erneuerbaren weiter gestärkt. Das Gesetz verlängerte die Steuergutschriften – die Ende des Jahres ausliefen – bis 2032 und gab Entwicklern eine Verschnaufpause, um neue Großprojekte vorzuschlagen und durchzuführen. Infolgedessen erwartet Deloitte, dass die IRA bis zum Ende des Jahrzehnts bis zu 550 Gigawatt sauberen Strom im kommerziellen Maßstab erzeugen wird.

Da erneuerbare Projekte immer ausgefeilter werden – was teilweise durch Batterien ermöglicht wird – werden Entwickler Software und Plattformen benötigen, um sie zu verwalten. Ich gehe davon aus, dass das Investoreninteresse an Startups mit Softwarelösungen, die sich auf erneuerbare Energien und Batterien im Netzmaßstab konzentrieren, im kommenden Jahr zunehmen wird.

Direkter Lufteinlass

Neben erneuerbaren Energien fördert die IRA Projekte zur Kohlenstoffbindung durch verbesserte Steuergutschriften. Während alle Formen der CO180-Abscheidung davon profitieren, vermute ich, dass Investoren der direkten Luftabscheidung mehr Aufmerksamkeit schenken werden, bei der Kohlendioxid nicht aus einem Abgasstrom angesaugt, sondern direkt aus der Atmosphäre gezogen wird. Die IRA bietet Steuererleichterungen von bis zu 50 US-Dollar pro Tonne, eine deutliche Steigerung gegenüber den zuvor angebotenen XNUMX US-Dollar pro Tonne.

Der DAC ist noch eine junge Technologie und es gibt viele Möglichkeiten, seine Effizienz zu verbessern und Kosten zu senken. Ich habe gehört, dass Investoren erneut Interesse an diesem Sektor bekundet haben, und ich vermute, dass seine frühe Phase in Verbindung mit attraktiven steuerlichen Aussichten zu erheblichen Investitionen führen wird.

Grüner Wasserstoff

Heutzutage wird der meiste Wasserstoff hergestellt, indem Dampf in Methangas gepumpt wird, und die Kombination von Hitze, Dampf und Druck bricht Wasserstoffatome aus Methanmolekülen und kombiniert sie zu H2. Dieser als „grauer“ Wasserstoff bezeichnete Prozess war lange Zeit der günstigste, setzt aber Kohlendioxid frei. Darüber hinaus schafft seine Abhängigkeit von Methan seine eigenen Probleme, da dieser fossile Brennstoff ein starkes Treibhausgas ist.

Die IRA dreht diese Ökonomie jedoch um, indem sie eine Steuervergünstigung von 3 US-Dollar pro Kilogramm „grünen“ Wasserstoff anbietet, der durch die Verwendung erneuerbarer Elektrizität zur Aufspaltung von Wasser in Wasserstoff und Sauerstoff ohne Kohlendioxid oder Methan hergestellt wird. Der Kredit könnte grünen Wasserstoff billiger machen als das Methanderivat.

Unternehmen für grünen Wasserstoff sind seit Jahren auf dem Vormarsch, aber IRA-Kredite werden wahrscheinlich das Tempo beschleunigen. Von Investoren wird erwartet, dass sie ihr Geld in die Finanzierung von Startups investieren, die sich auf grünen Wasserstoff spezialisiert haben, von wasserspaltenden Elektrolyseuren bis hin zu Anlagenentwicklern und Endverbrauchern.

Software für Renovierungsunternehmen

Es mag für einen Artikel über Klimatechnologie seltsam erscheinen, aber die IRA ist dabei, eine Welle energieeffizienter Hausrenovierungen auszulösen, die eine enorme Nachfrage nach Renovierungsunternehmen erzeugen wird. Das Gesetz umfasst Steuergutschriften für Fenster, Türen, Isolierung, Luftabdichtung, Ladegeräte für Elektrofahrzeuge und Wärmepumpen.

Es gibt wahrscheinlich einen großen Nachholbedarf für diese Upgrades, mit denen die Leute oft zurückhalten, weil sie nicht das gleiche Maß an Zufriedenheit bieten wie eine neue Küche oder ein neues Bad.

Aber wie Programme zur Energieeffizienz von Versorgungsunternehmen gezeigt haben, werden die Menschen die Gelegenheit nutzen, diese subtilen, aber bedeutenden Änderungen vorzunehmen, wenn der Preis stimmt. Jetzt, da diese Verbesserungen attraktiver werden, werden die Auftragnehmer sehr damit beschäftigt sein, mit der Nachfrage Schritt zu halten.

Um den Prozess zu rationalisieren und die Auftragnehmer am Laufen zu halten, anstatt sich mit Büroarbeiten herumzuärgern, schätze ich, dass wir eine Reihe von SaaS-Startups sehen werden, die den Raum betreten, um bei allem zu helfen, von der Kundenakquise bis zum Projektmanagement, Abrechnung und sogar Bildung.

Abbau kritischer Mineralien

Noch bevor die IRA debattiert wurde, erwarteten alle, dass sie eine Verlängerung oder Verlängerung der beliebten Steuervergünstigung für Elektrofahrzeuge beinhalten würde. Womit die Leute nicht gerechnet hatten, waren die Forderungen von Senator Joe Manchin: Die Hälfte des Kredits erfordert Batterien, die in den Vereinigten Staaten mit Materialien aus diesem Land oder aus befreundeten Ländern hergestellt wurden.

Diese Bestimmung veranlasste die Autohersteller und ihre Zulieferer dazu, Fabriken zu bauen und Vereinbarungen zur Gewinnung von Mineralien zu unterzeichnen. Von den beiden Dingen wird es schwieriger sein, genügend Mineralien zu bekommen. Infolgedessen werden Investoren wahrscheinlich versuchen, Start-ups zu finanzieren, die neue Wege finden, um die für Elektrofahrzeuge benötigten Mineralien wie Lithium, Nickel, Kobalt und seltene Erden zu finden und zu extrahieren.

Fusionsenergie

Es war das Ereignis, das das Jahr buchstäblich mit einem Aufschwung beendete. Anfang dieses Monats erklärten Forscher des Lawrence Livermore National Laboratory, dass sie eine kontrollierte Kernfusionsreaktion erzeugt hätten, die mehr Energie erzeugt habe, als die Laser der Einrichtung in sie eingespeist hätten. Wir sind noch weit von kommerziellen Fusionskraftwerken entfernt, aber dieser Durchbruch bedeutet, dass eine positive Nettofusionsleistung keine Hypothese mehr ist.

Investoren setzen seit mehreren Jahren auf die Fusion. Es ist die Art von Technologie mit hohem Risiko und hoher Belohnung, die die Art von Wetten definiert hat, die Risikokapital zu einer einflussreichen Kapitalquelle gemacht haben. In letzter Zeit hat ein Zusammenfluss von Faktoren diesem einst sterbenden Feld neuen Auftrieb verliehen, und die neue Entwicklung wird wahrscheinlich eine Flut von Startups und Investoren auslösen, die hoffen, dass ihre Lösung diejenige sein wird, die Energie von der Sonne auf die Erde bringt. .

Noch ein heißes Jahr?

Das Jahr 2022 neigt sich dem Ende zu, der Markt bleibt unruhig. Es ist möglich, dass die Wirtschaft in eine Rezession gerät, aber es besteht auch die Möglichkeit, dass dies nicht der Fall ist. Eine Gewissheit ist jedoch der Klimawandel. Es gibt immer mehr wissenschaftliche Beweise dafür, dass der Klimawandel nicht nur stattfindet, sondern dass die Folgen früher eintreten und schlimmer sein könnten, wenn nicht schnell gehandelt wird.

Darüber hinaus nehmen Regierungen auf der ganzen Welt eine immer strengere Haltung gegenüber dem Klimawandel ein und neigen Gesetze und Richtlinien zum Handeln. Investoren werden aufmerksam, einige bezeichnen die Klimatechnologie sogar als „rezessionssicher“.

Es mag übertrieben sein oder auch nicht, aber es ist etwas Wahres daran. Es scheint, dass die Welt erkannt hat, dass sie mehr Geld ausgeben muss, wenn sie den Klimawandel minimieren will. Wird 2023 der Wendepunkt sein, der den Beginn des exponentiellen Wachstums markiert? Ich vermute, dass wir nächstes Jahr um diese Zeit mehr wissen werden.