Nos adentramos en cómo está evolucionando el panorama de la inversión minorista e institucional y hacia dónde se dirige la tecnología, desde los productos alternativos hasta los ESG impulsados por la IA y el blockchain.
En la última década, los agentes de bolsa digitales, los robo- asesores y las micro-inversiones han transformado la forma en que las personas gestionan su dinero.
Si bien estos han sido importantes desarrollos tecnológicos, en este momento son efectivamente la corriente principal.
Robinhood se lanzó hace 8 años y ahora es una empresa pública. Todos los grandes gestores de activos ofrecen ahora un robo-asesor, y las aplicaciones que permiten invertir en acciones fraccionadas son una docena.
En la próxima década, el futuro de la inversión se construirá en torno a tecnologías clave como:
- Plataformas de inversión alternativa que abren el acceso a activos no tradicionales como el capital privado, el sector inmobiliario, el arte y las criptomonedas para los inversores minoristas y sus asesores.
- ESG powered by AI que ofrece a los inversores minoristas e institucionales evaluaciones más completas y precisas del impacto ambiental y social de las inversiones.
- La tokenización de activos que convierte los activos financieros o físicos en tokens digitales a través de la tecnología blockchain, proporcionando la infraestructura para que las empresas y los inversores emitan, rastreen y comercien con los activos de manera más eficiente.
A continuación, nos adentramos en estas tres tecnologías y en cómo están preparadas para tener un impacto transformador tanto en la inversión minorista como en la institucional.
POR QUÉ ES IMPORTANTE
Los activos mundiales bajo gestión (AUM) -el valor total de las inversiones minoristas e institucionales en manos de las instituciones financieras- alcanzaron los 112 millones de dólares a finales de 2021, según BCG. Para contextualizar, esta cifra equivale al 117% del PIB mundial estimado por el Banco Mundial para 2021.
La forma en que se invierten esos 112 millones de dólares tiene un impacto significativo en la forma en que los individuos construyen su patrimonio y ahorran para la jubilación. También afecta a la forma en que operan los inversores institucionales y, a mayor escala, las mayores organizaciones de servicios financieros.
POR QUÉ AHORA
El sector de la tecnología patrimonial está alcanzando un punto clave de madurez. La financiación de capital para las empresas de tecnología patrimonial alcanzó un nuevo récord de 18.900 millones de dólares en 2021, casi triplicando la de 2020. Esa financiación se está empleando ahora en mercados impulsados por la tecnología, la inteligencia artificial y la blockchain, impulsando la innovación en áreas como los mercados de capitales y la gestión de activos que están cargados de sistemas heredados ineficientes.
Mientras tanto, los mercados públicos cayeron recientemente a un nuevo mínimo en 2022, con el S&P 500 bajando más de un 20% a finales de septiembre desde su máximo a principios de año. Con las acciones en dificultades, las subidas de los tipos de interés, la inflación y los temores de recesión, tanto los inversores minoristas como los institucionales se aferran a nuevas formas de generar rendimientos.
A QUÉ DEBE PRESTAR ATENCIÓN
El futuro de la inversión crea oportunidades para las mayores instituciones financieras del mundo, incluidos los bancos de inversión (JP Morgan, Goldman Sachs), las empresas de gestión de inversiones (Blackstone, State Street), los gestores de activos (BlackRock, Fidelity), las empresas de capital riesgo (KKR) y las empresas privadas que buscan obtener capital.
Estos operadores financieros tradicionales se están asociando e invirtiendo en las tecnologías financieras que están a la vanguardia de la evolución de la inversión, entre ellas mercados alternativos como iCapital Network, plataformas de información sobre sostenibilidad y ASG como Clarity AI, y plataformas de tokenización como Securitize.
